Χρέος έναντι ιδίων κεφαλαίων για μια μικρή επιχείρηση

Ξεκινάτε ή επεκτείνετε τη μικρή επιχείρησή σας και χρειάζεστε χρήματα. Ποιο είναι καλύτερο - να πάρει δάνειο ή να πάρει επενδυτές; Θα διερευνήσουμε τη χρηματοδότηση δανείων (δάνεια) και τη χρηματοδότηση ιδίων κεφαλαίων (επενδυτές), εξετάζοντας πόσο γρήγορα μπορείτε να λάβετε τα χρήματα, πόσο εύκολη είναι η διαδικασία, πόση γραφειοκρατία και νομική βοήθεια θα χρειαστείτε, το κόστος και τον κίνδυνο στην εταιρεία σας και τον δανειστή ή επενδυτή).

Πώς να πάρετε τη χρηματοδότηση του χρέους

Η χρηματοδότηση του χρέους, παίρνοντας δάνειο για την επιχείρησή σας, είναι ο πιο συνηθισμένος τύπος χρηματοδότησης για τις επιχειρήσεις, ειδικά εκείνοι που μόλις ξεκινούν.

Ευκολία απόκτησης επιχειρηματικού δανείου

Ενώ δεν είναι ποτέ εύκολο να κερδίσετε χρήματα για την έναρξη μιας επιχείρησης, η χρηματοδότηση του χρέους με τη μορφή επιχειρηματικού δανείου είναι συνήθως απλή και γρήγορη. Η διαδικασία ξεκινά με την προετοιμασία των οικονομικών καταστάσεων και ενός επιχειρηματικού σχεδίου που θα ληφθεί από τους δανειστές. Μπορείτε να τα προετοιμάσετε μόνοι σας, αλλά είναι καλή ιδέα να έχετε έναν οικονομικό σύμβουλο να ρίξετε μια ματιά στις οικονομικές καταστάσεις.

Μπορεί να χρειαστούν μήνες για να πάρετε επιχειρηματικό δάνειο και ίσως χρειαστεί να βγάλετε μερικά από τα δικά σας χρήματα (ασφάλεια), να δώσετε προσωπική εγγύηση ή να λάβετε συνυπογράφοντα. Σε σύγκριση με την εύρεση επενδυτών, είναι ακόμη πιο εύκολο να λάβετε ένα δάνειο.

Έλεγχος της επιχείρησης

Όταν έχετε ένα δάνειο, ο δανειστής δεν έχει σχεδόν κανένα έλεγχο επί της επιχείρησής σας. Μπορούν να ζητήσουν περιοδικές δηλώσεις για να βεβαιωθείτε ότι η επιχείρησή σας φαίνεται οικονομικά υγιής, αλλά εσείς και οι άλλοι συνιδιοκτήτες διατηρείτε τον έλεγχο των επιχειρηματικών αποφάσεων.

Κόστος επιχειρηματικών δανείων

Το κόστος της χρηματοδότησης του χρέους είναι υπό μορφή πληρωμών τόκων. Επειδή τα επιχειρηματικά δάνεια είναι επικίνδυνα, το επιτόκιο μπορεί να είναι υψηλό. Το επιτόκιο εξαρτάται από πολλούς παράγοντες: την ηλικία της επιχείρησης, την πιστοληπτική αξιολόγηση της επιχείρησης (ή τους ιδιοκτήτες, αν πρόκειται για νέα επιχείρηση) και τον τύπο του δανειστή. Δείτε αυτόν τον κατάλογο μέσων επιτοκίων επιχειρηματικών δανείων (2018) από την ValuePenguin.

Κίνδυνος επιχειρηματικών δανείων

Εάν η εταιρεία σας δεν μπορεί να πληρώσει τους λογαριασμούς της, ο δανειστής μπορεί να καλέσει το δάνειο και μπορεί να σας ζητηθεί να το επιστρέψετε. Ο κίνδυνος για την επιχείρησή σας είναι η πιθανότητα ότι δεν θα μπορείτε να εξοφλήσετε το δάνειο. Αυτό θα επηρεάσει την πιστοληπτική ικανότητα της επιχείρησής σας και ενδεχομένως θα σας οδηγήσει σε πτώχευση.

Πώς να αποκτήσετε κεφάλαια

Ο τρόπος με τον οποίο λαμβάνετε χρηματοδότηση από το κεφάλαιο εξαρτάται από τον τύπο χρηματοδότησης.

Τύποι Χρηματοδοτικών Κεφαλαίων

Ιδιώτες επενδυτές. Η εταιρεία σας μπορεί να αποφασίσει να πάρει μεμονωμένους μετόχους και να κρατήσει την εταιρεία ιδιωτική. Ο απλούστερος τύπος επενδύσεων μικρών επιχειρήσεων προέρχεται από ιδιώτες, φίλους και οικογένεια. Επιχειρήσεις στον τομέα της τεχνολογίας ή της βιοτεχνολογίας μπορεί να είναι σε θέση να πάρουν κεφάλαια επιχειρηματικού κινδύνου ή επενδυτές αγγέλων.

Μπορείτε να ενσωματώσετε την επιχείρησή σας και να προσφέρετε μετοχές σε απόθεμα σε μια επιλεγμένη ομάδα ανθρώπων χωρίς να προσφέρετε μετοχές στο κοινό (μια δημόσια εταιρεία). Εάν μπορείτε να πείσετε αυτούς τους ανθρώπους να επενδύσουν στην επιχείρησή σας, θα χρειαστεί να συνθέσετε μια συμφωνία (προετοιμασμένη από έναν πληρεξούσιο) για να βεβαιωθείτε ότι όλοι γνωρίζουν τι να περιμένουν.

Δημόσιους Επενδυτές. Όταν μια εταιρεία μεγαλώνει και θέλει να μεγαλώσει περισσότερο, ο τυπικός τρόπος είναι να φέρουμε τους ανθρώπους να αγοράσουν μετοχές της μετοχής στην επιχείρηση. Αν η εταιρεία θέλει να γίνει δημόσιος, μπορεί να κανονίσει να έχει αρχική δημόσια προσφορά (IPO) μετοχών. Αυτή η διαδικασία απαιτεί πολύ χρόνο και χρήμα γιατί θα πρέπει να προσλάβετε πολλούς ανθρώπους για να βοηθήσετε. Οι περισσότερες μικρές επιχειρήσεις δεν κυκλοφορούν στο κοινό μέχρι να είναι πολύ μεγάλες.

Έλεγχος της επιχείρησης

Η χρηματοδότηση με μετοχικό κεφάλαιο, είτε είναι ιδιωτική είτε δημόσια, συνεπάγεται την παραίτηση από τον έλεγχο των πράξεων, επειδή οι επενδυτές θέλουν να είναι σίγουροι ότι η εταιρεία θα πετύχει. Θα πρέπει να τοποθετήσετε τους μετόχους στο εταιρικό σας διοικητικό συμβούλιο και θα κοιτάξουν πέρα ​​από τον ώμο σας για να βεβαιωθείτε ότι οι επενδύσεις τους είναι καλές.

Ευκολία στην άντληση κεφαλαίων

Είναι αρκετά εύκολο να πάρετε ιδιώτες επενδυτές, ειδικά αν είναι φίλοι και οικογένεια. Είναι πολύ πιο δύσκολο για τους επενδυτές κεφαλαίων επιχειρηματικού κινδύνου ή άλλους επενδυτές να δώσουν προσοχή και να συνενώσουν μια συμφωνία. Μια ιδιωτική προσφορά μετοχών απαιτεί οικονομικούς και φοροτεχνικούς και ίσως χρόνια να τεθούν σε εφαρμογή.

Κίνδυνος χρηματοδότησης με μετοχικό κεφάλαιο

Η επένδυση σε μια επιχείρηση είναι επικίνδυνη. Οι επενδυτές πρέπει να καταλάβουν ότι εάν η εταιρεία κλείσει ή κηρυχθεί σε πτώχευση, πιθανότατα δεν θα επιστρέψει την επένδυσή της. Ακόμη και τα μέλη της οικογένειας μπορεί να απογοητευθούν εάν δεν δουν επιστροφή μέσα σε λίγα χρόνια.

Η κατώτατη γραμμή

Όταν χρειάζεστε χρήματα για να χρηματοδοτήσετε την εκκίνηση ή την επέκταση της επιχείρησής σας, πρέπει να υπολογίσετε ότι θα υπάρξει αντιστάθμιση μεταξύ των παραγόντων:

Είναι πιο εύκολο να λάβετε ένα δάνειο και διατηρείτε τον έλεγχο της επιχείρησης, αλλά το κόστος μπορεί να είναι τα υψηλά επιτόκια και η πιθανότητα να κλείσει ο δανειστής.

Είναι πιο δύσκολο να βρεθούν οι επενδυτές και θα απαιτήσουν τον έλεγχο της επιχείρησης. Οι επενδυτές αναλαμβάνουν μεγάλο κίνδυνο επειδή θα μπορούσαν να χάσουν όλα τα χρήματά τους. για τον κίνδυνο αυτό, απαιτούν υψηλές αποδόσεις.

Εάν ξεκινάτε ακριβώς μια επιχείρηση, ένα επιχειρηματικό δάνειο είναι το καλύτερο στοίχημά σας για την άντληση χρημάτων.

Δες το βίντεο: The Third Industrial Revolution: A Radical New Sharing Economy (Ιανουάριος 2020).

Loading...